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虽然上半年营业收入和净利润大幅下滑,但巴安水务受到珠海国资青睐。根据巴安水务实际控制人张春林与珠海国资子公司珠海水务签署的协议,巴安水务实际控制人将变更为珠海市人民政府国有资产监督管理委员会。
值得注意的是,巴安的实用水控也是该公司董事长。张春林向公司管理层作出了业绩承诺,但如果业绩承诺没有兑现,是否会有补偿措施并未提及。
实际控制器的替换
9月28日,八安水务发布《关于公司控股股东及实际控制人拟变更的提示性公告》,显示9月25日,公司控股股东及实际控制人张春林与珠海水环境控股集团有限公司签署了《股份转让协议》及《合作框架协议》..
张春林拟向珠海水务转让1.6亿股八安水务股份,占总股本的23.88%,分三次转让。第一次转让:张春林将公司总股本的10%转让给珠海水务,转让价格为每股6.0元,总价为4.02亿元。二次转让:第一次股份转让满足后,张春林在满足条件的前提下,将公司7.93%的股份转让给珠海水务;第三次转让:第二次股份转让完成后,张春林将公司总股本的5.95%转让给珠海水务。
《电鳗财经》注意到,第一次股份转让6697.67万股后,张春林将放弃八安水务23.72%股份对应的表决权及除产权外的其他权利,八安水务实际控制人变更为珠海市人民政府国有资产监督管理委员会。
本次股份转让前,张春林现持有八安水务2.79亿股股份,占公司总股本的41.72%。他是公司的控股股东和实际控制人,现任公司董事长。
珠海水务是一家水环境综合运营服务企业,主要从事供水、排水、环境治理和工程建设四大业务。2019年至2020年上半年,珠海水务营业收入分别为19.29亿元和8.24亿元,净利润分别为1.61亿元和7757.26万元。
在首次股份转让的同时,巴安水务将启动非公开发行股票,珠海水务将作为未来控股股东参与认购。如果认购成功,第二次和第三次股份转让的数量将相应减少。
根据珠海水务与八安水务签订的《股份认购合同》,八安水务本次定向增发股份数量不超过2.01亿股,发行价格为4.42元/股。
如果珠海水务未能通过本次八安水务定向增发增持股份,或定向增发完成后,珠海水务与张春林的持股比例差异仍小于6%,则双方同意进行后续股份转让,使双方持股比例差异达到预期。
张春林承诺,在放弃投票权的期限到期后,他不会与第三方寻求对Baan Water的控制权。违反本条规定取得巴安水务控制权的张春林应向珠海水务支付违约金3000万元。
对于上述股份转让,Baan Water表示,珠海水务在粤港澳城市水务和环境领域拥有数十年的运营经验和新的业务渠道,其立足粤港澳大湾区、服务全国、走出去的战略格局和目标将为公司的进一步发展提供重要助力。“这样,公司控股股东和实际控制人变更后,新的控股股东和实际控制人需要在公司的经营管理中运行。”
业绩承诺
对于巴安水务所持股份的转让,张春林表示,基于巴安水务和巴安水务的战略发展需要,优化资源配置,发挥巴安水务和珠海水务各自领域的优势,实现强强联合,做大做强巴安水务。
《电鳗财经》注意到,张春林对上述股份转让作出了业绩承诺。
张春林及管理层应确保在第一次股权转让完成后、私募完成前,八安水务第一个完整会计年度及第一次股权转让后两年内实现的年度净利润不低于2018年至2020年的平均净利润。
同时,张春林和管理层要确保,如果巴安水务完成定向增发,在定向增发资金到位后,巴安水务当年及未来两年的净利润总额将达到前三年净利润总额的150%。
八安水务的主营业务涵盖五大板块:市政水处理、工业水处理、固废处理、天然气调压站及分布式能源、建筑。公司主要通过工程承包、建设-移交等方式承接节能环保工程业务,通过建设-运营-移交、运营维护、建设-所有权-运营等方式提供节能环保特许经营业务。
数据显示,2018年至2019年,巴安水务营业收入分别为11.04亿元和9.59亿元,净利润分别为1.23亿元和0.81亿元,非净利润分别为1.13亿元和0.36亿元。其中,2019年,巴安水务扣非净利润同比下降67.73%。
《电鳗财经》注意到,2019年非经常性损益金额高达4410.22万元。其中,除上述项目外的营业外收支当期金额为4055.62万元,主要为子公司预计解除重组义务产生的营业外收入,该收入难以持续。
2020年上半年,巴安水务营业收入同比下降30.02%,归属于上市公司股东的净利润同比下降83.66%至1555.38万元。
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